Hertz Global Holdings anunță un Acord de cumpărare a activelor cu Athene Holding pentru vânzarea Donlen Corporation

ESTERO, Fla. și PEMBROKE, Bermuda, Nov. 25, 2020 / PRNewswire / — Hertz Global Holdings, Inc. (OTCPK: HTZGQ) a anunțat astăzi că a încheiat un acord de cumpărare de acțiuni și active pentru a vinde substanțial toate activele filialei sale deținute integral, Donlen Corporation („Donlen”), un lider al managementului flotei, către Athene Holding Ltd. („Athene”) (NYSE: ATH), o companie de servicii financiare de top, pentru o plată anticipată în numerar de 825 milioane dolari, sub rezerva ajustărilor pentru capitalul flotei, capitalul de lucru și datoria asumată. Hertz anticipează că aceste ajustări vor duce la un preț de achiziție la închidere de cel puțin 875 milioane dolari. președintele și CEO-ul Hertz, Paul Stone, a declarat: „Acordul de a vinde afacerea noastră Donlen este o altă realizare semnificativă pentru Hertz în timpul restructurării noastre financiare, în urma finanțării debitorului în posesie de 1,65 miliarde de dolari și a finanțării flotei de 4 miliarde de dolari aprobate recent de instanța de faliment. Pe măsură ce continuăm să lucrăm pentru a poziționa Hertz și afacerea noastră pentru viitor, credem că această tranzacție oferă o flexibilitate suplimentară semnificativă pentru a ne ajuta să ne atingem obiectivele strategice și financiare. În același timp, clienții vor putea beneficia în continuare de angajamentul Donlen pentru excelență în soluții și servicii de gestionare a flotei.”

Președintele Donlen, Tom Callahan, a adăugat: „Suntem mulțumiți de această oportunitate de a poziționa afacerea Donlen pentru succesul continuu pe termen lung și apreciem angajamentul Athene de a continua tradiția noastră de servicii de înaltă calitate, satisfacția clienților și managementul flotei premiat, lucrând cu angajații noștri talentați. Clienții flotei noastre rămân prioritatea noastră principală și așteptăm cu nerăbdare să continuăm să fim un partener de încredere care oferă niveluri ridicate de satisfacție a clienților, tehnologie de impact și soluții de flotă.”

președintele și CEO-ul Athene, Jim Belardi, a declarat: „Suntem încântați de oportunitatea de a colabora cu echipa puternică de la Donlen pentru a achiziționa o franciză de conducere a flotei, care este potrivită pentru a îndeplini obiectivul nostru de a furniza investiții atractive și diferențiate pe termen lung pentru portofoliul nostru în creștere. În sprijinul afacerii, consolidând bilanțul și oportunitatea semnificativă de creștere a acesteia, facem o investiție inițială de aproximativ 1 miliard de dolari și suntem pregătiți să oferim capital incremental care ar susține aproximativ 2 miliarde de dolari de creștere suplimentară a flotei. Intenționăm să sprijinim Donlen cu resurse pentru a investi în tehnologie și pentru a-și dezvolta echipa, ceea ce le va permite să continue să ofere cele mai bune servicii din clasă bazei lor de clienți de lungă durată.”

acordul cu Athene a fost încheiat în urma unui proces inițial de marketing. Dacă va fi aprobat de instanța de faliment la o audiere anticipată pentru 16 decembrie 2020, acordul cu Athene va servi drept „oferta calului de urmărire” într-un proces de vânzare supravegheat de instanță, iar acordul va stabili un preț minim de vânzare pentru Donlen. Hertz se așteaptă să desfășoare un proces de licitație competitiv în conformitate cu procedurile de licitație care vor fi supuse aprobării de către instanța de faliment pentru a se asigura că Hertz primește cea mai mare și cea mai bună ofertă pentru afacerea Donlen.

White& Case LLP este consilier juridic al Hertz, Moelis& Co. este bancher de investiții, iar FTI Consulting este consilier financiar al Hertz.

informații referitoare la capitolul 11 proceduri și accesul la documentele judiciare pentru Hertz Global Holdings, Inc. și Donlen pot fi găsite la https://restructuring.primeclerk.com/hertz/.

despre Hertz și Donlen

Hertz Corporation, o filială a Hertz Global Holdings, Inc., operează mărcile de închiriere de vehicule Hertz, Dollar și Thrifty în toată America de Nord, Europa, Caraibe, America Latină, Africa, Orientul Mijlociu, Asia, Australia și Noua Zeelandă. Hertz Corporation este una dintre cele mai mari companii de închiriere de vehicule la nivel mondial, iar marca Hertz este una dintre cele mai recunoscute la nivel global. Pe lângă faptul că deține liderul de leasing de vehicule și managementul flotei Donlen Corporation, Hertz Corporation operează marca Firefly vehicle rental și Hertz 24/7 car sharing business pe piețele internaționale și vinde vehicule prin Hertz Car Sales. Pentru mai multe informații, vizitați www.hertz.com.

Donlen dezvoltă soluții tehnologice inovatoare de gestionare a flotei și oferă o abordare proactivă și practică a serviciului pentru clienți. Donlen a fost numită una dintre cele mai bune și mai strălucite companii care a lucrat pentru centimetrul din Chicago și din țară timp de șase ani consecutivi. De mai bine de 55 de ani, Donlen și-a împuternicit clienții să se concentreze asupra activității lor de bază și să conducă la îmbunătățirea continuă a performanței operaționale și financiare a flotei lor. Cu sediul în Bannockburn, Ill., Donlen este o filială deținută integral de Hertz Global Holdings. Pentru mai multe informații despre cele mai bune soluții de gestionare a flotei Donlen, vizitați www.donlen.com.

despre Athene

Athene, prin filialele sale, este o companie lider de servicii de pensionare care emite, reasigurează și achiziționează produse de economii de pensionare concepute pentru numărul tot mai mare de persoane fizice și instituții care doresc să finanțeze nevoile de pensionare. Produsele oferite de Athene includ:

  • produse de anuitate cu amănuntul fixe, indexate fix și indexate;
  • acorduri de reasigurare cu furnizori terți de anuitate; și
  • produse instituționale, cum ar fi acordurile de finanțare și asumarea obligațiilor de transfer al riscului de pensie.

Athene avea active totale de 191,1 miliarde de dolari la 30 septembrie 2020. Principalele filiale ale Athene includ Athene Annuity & Life Assurance Company, a Delaware-domiciliate insurance company, Athene Annuity and Life Company, a Iowa-domiciliate insurance company, Athene Annuity & Life Assurance Company of New York, a New York-domiciliate insurance company și Athene Life Re Ltd., un reasigurător cu domiciliul în Bermuda. Informații suplimentare pot fi găsite la athene.com.

declarație de avertizare privind declarațiile anticipative

acest comunicat de presă conține „declarații anticipative” în sensul legilor federale privind valorile mobiliare. Cuvinte precum „așteaptă ” și” intenționează ” și expresii similare identifică declarații anticipative, care includ, dar nu se limitează la declarații legate de lichiditatea și potențialele surse de finanțare ale Hertz; procesul de faliment; capacitatea Hertz de a obține aprobarea instanței de faliment cu privire la moțiuni sau alte cereri adresate instanței de faliment pe parcursul capitolului 11 cazuri; Disponibilitatea și capacitatea Atenei de a furniza capital incremental; funcționarea afacerii Donlen după încheierea tranzacției propuse; și capacitatea de a negocia, dezvolta, confirma și consuma un plan de reorganizare. Hertz și Athene (colectiv, „companiile”) vă avertizează că aceste declarații nu sunt garanții ale performanței viitoare și sunt supuse numeroaselor riscuri și incertitudini în evoluție pe care companiile ar putea să nu le poată prezice sau evalua cu exactitate, inclusiv cele din fiecare dintre factorii de risc ai companiilor care sunt identificați în fiecare dintre cele mai recente rapoarte anuale privind formularul 10-K pentru anul încheiat la 31 decembrie 2019 și orice actualizări ale acestora în fiecare dintre rapoartele trimestriale respective privind formularul 10-Q și rapoartele curente privind formularul 8-K. Companiile vă avertizează să nu vă bazați în mod nejustificat pe declarațiile anticipative incluse aici, care vorbesc doar de la data acestui comunicat de presă și nici Hertz sau Athene nu își asumă obligația de a actualiza aceste informații.

Lasă un răspuns

Adresa ta de email nu va fi publicată. Câmpurile obligatorii sunt marcate cu *